EXPANSION 2012EXP30OCMAD8.54730/10/201407:30EmpresasAbelló negocia con FCC y Bankia la comp (11479740)30/10/1401:58PINTOAbelló negocia con FCC y Bankia la compra de Realia Patrimonio18169.99343582.482227967.99274304.2230.0000.000nueva oferta/ Torreal, la firma de inversión del financiero, se une a la puja por la inmobiliaria por la que ya han mostrado interés Colonial, Fortress y King Street. Quiere el negocio de oficinas de la compañía.18169.99376985.062227967.99290642.2280.0000.000Rocío Ruiz. Madrid
Torreal, la firma de inversión de la familia Abelló, ha puesto sus ojos en la inmobiliaria Realia. La sociedad presidida por Juan Abelló ha comenzado a negociar con FCC y Bankia, máximos accionistas de la compañía cotizada, la compra de la parte patrimonial de Realia.
La oferta de Torreal llega en un momento donde la venta del 55,95% que la constructora y el banco controlan de forma conjunta se encontraba en punto muerto. A finales de 2013, Bankia y FCC contrataron a Goldman Sachs para la venta. Por el proceso se interesaron muchos fondos como Orion, AEW e incluso Pontegadea, la inmobiliaria de Amancio Ortega.
Ofertas
Finalmente, sólo tres propuestas han salido adelante. Por un lado, los fondos King Street y Fortress quienes, tras comprar el 60% de la deuda a Santander y Sareb, buscan hacerse con el capital de Realia a través de canjear deuda por acciones, tal como adelantó EXPANSIÓN el pasado 25 de mayo.
La otra oferta en firme llegó dos meses después, de la mano de otra gran inmobiliaria cotizada: Colonial. La compañía hizo una oferta de 650 millones de euros por Realia Patrimonio. La propuesta, que no incluía el negocio de viviendas y suelo, estaba sujeta a varios condicionantes y un plazo de negociación: 31 de julio. Fuentes cercanas a Colonial aseguran que la oferta no está descartada completamente pero reconocen que el proceso se ha enfriado.
Hace apenas unos días, Torreal irrumpió en el proceso. Como ocurre en el caso de Colonial, la oferta de Abelló se limita a la parte de oficinas de la inmobiliaria, que se engloban en Realia Patrimonio y que incluye la sociedad Hermanos Revilla. Sin embargo, fuentes cercanas a la compañía aseguran que Abelló podría elevar su oferta a toda la compañía.
La negociación por Realia se produce un año después de que no prospera la oferta de Torreal por Colonial. En ese caso, fue el empresario Juan Miguel Villar Mir, primer accionista de la constructora OHL, quien compró la inmobiliaria a los bancos e inyectó más de 300 millones, dinero que precisamente usaría Colonial para comprar Realia.
De prosperar la negociación, Torreal sumaría a su cartera de inversiones una participación en una empresa del sector inmobiliario. El año pasado entró en el accionariado de la firma de automóviles de lujo Aston Martin, mientras salía del capital de Sacyr. Torreal también es accionista de Imagina, Saba, Talgo, CVNE, Cie Automotive, Zed y del grupo textil Pepe Jeans, cuya participación está en venta.
Por su parte, Realia es una de las principales compañías inmobiliarias del país. Cuenta con una nutrida cartera de edificios de oficinas (más de 70 inmuebles) en la que destaca como la Torre Kio, en Madrid, como la gran joya , así como con varios centros comerciales, producto residencial terminado y suelo para desarrollar.
A 31 de diciembre, los activos de Realia estaban valorados en 3.384 millones, de los que el 45% procedía del negocio francés. En mayo, la inmobiliaria española vendió su participación en la filial gala Siic de París, lo que le permitió reducir su nivel de endeudamiento hasta 1.003 millones frente a los 2.109 millones que acumulaba en el primer trimestre de 2014. Tras la venta de Sicc, mantiene varios activos en el extranjero, en concreto, suelo en Portugal, Polonia y Rumanía.
En el primer semestre del año, Realia facturó 53,9 millones de euros, sin contar el negocio francés, y perdió 18,5 millones, un 33% menos. En Bolsa, su capitalización es de 322,7 millones. Ayer, su acción subió un 2,94% hasta 1,05 euros.
La Llave / Página 261031.993223418.000270830.000290851.3740.0000.00018169.99392286.95956519.994290851.3740.0000.000Torreal ha mostrado interés por la parte patrimonial pero podría elevar la oferta a todo el grupo103894.000265335.056142244.000289225.1670.0000.000